Cuộc trò chuyện với Jason Huang, đồng sáng lập NDV: Con đường đầu tư từ Web2 đến Web3
Sự chuyển mình từ Web2 đến All in Crypto
Jason từng làm việc tại các tổ chức nổi tiếng như Hua Xing Capital, Qiming Venture Partners, sau đó phụ trách đầu tư trong nước cho một văn phòng gia đình. Anh lần đầu tiếp xúc với tiền điện tử trong cơn sốt ICO năm 2017, nhưng lúc đó nhận thức còn hạn chế, chỉ kiếm được một ít lợi nhuận rồi rút lui.
Năm 2020, Jason bị ảnh hưởng bởi một nhà lãnh đạo tư tưởng trong ngành, bắt đầu xem xét lại thị trường tiền điện tử. Anh bị thu hút bởi logic "tỷ lệ thâm nhập": giống như tỷ lệ thâm nhập thương mại điện tử ở Trung Quốc từ 3% tăng lên 30% sau mười năm khi Alibaba niêm yết, tỷ lệ thâm nhập toàn cầu của tiền điện tử cũng có không gian tăng trưởng lớn.
Năm 2023, Jason đã thành lập quỹ của riêng mình là NDV. Ông đã gia nhập khi giá Bitcoin khoảng 29,000 USD, và trong khoảng 20 tháng qua, quỹ này đã đạt được lợi nhuận trên 4.3 lần, vượt trội hơn so với Bitcoin.
Chiến lược đầu tư: Đơn giản và hiệu quả
Chiến lược đầu tư của Jason tập trung vào "tỷ lệ thâm nhập của các tổ chức". Vào năm 2023, họ chủ yếu đầu tư vào GBTC, tận dụng mức chiết khấu của nó đối với Bitcoin để đạt được lợi nhuận vượt trội.
Sau khi ETF được phê duyệt, Jason bắt đầu suy nghĩ về động thái tiếp theo của các nhà đầu tư tổ chức. Ông cho rằng, các cổ phiếu liên quan đến tiền điện tử có thể trở thành điểm nóng đầu tư mới. Sau khi chọn lọc, họ đã chọn MSTR (MicroStrategy) làm mục tiêu đầu tư chính.
Lý do chọn MSTR rất đơn giản: Logic càng đơn giản, càng dễ tạo ra sự đồng thuận, đặc biệt là trong giai đoạn các nhà đầu tư tổ chức mới bắt đầu tiếp cận lĩnh vực tiền điện tử. So với các công ty như Coinbase cần phải phân tích cơ bản sâu sắc, hoặc các cổ phiếu khai thác dễ gây phân tâm, MSTR hấp dẫn hơn.
Thực tế đã chứng minh rằng hiệu suất của MSTR thực sự vượt trội hơn nhiều tài sản khác, bao gồm cả Nvidia và chính Bitcoin.
Hiểu logic đầu tư của vốn lớn
Jason cho rằng, "vốn lớn" bao gồm quỹ chủ quyền, công ty bảo hiểm, quỹ đại học, quỹ quyên góp và các loại quỹ đầu tư phòng hộ. Hiện tại, tỷ lệ thâm nhập của các tổ chức này trong lĩnh vực tiền điện tử vẫn chưa đạt đến một phần nghìn.
Các nhà đầu tư lớn thường chú trọng vào sự đơn giản dễ hiểu và tính thanh khoản cao. Do đó, trong giai đoạn hiện tại, lựa chọn đầu tư của họ chủ yếu tập trung vào Bitcoin hoặc một vài cổ phiếu liên quan, đặc biệt là những cổ phiếu có tính thanh khoản tốt thì càng dễ thu hút vốn lớn.
Logic đầu tư của Jason rất đơn giản: "Nơi nào có sự đồng thuận dễ hiểu và dễ lan truyền, nơi đó có thanh khoản tốt, nơi đó có khả năng thu hút vốn lớn." Điều này cũng giải thích tại sao XRP và SOL lại nhận được sự chú ý đặc biệt.
Đánh giá đỉnh của thị trường bò
Jason cho rằng, kể từ khi phát hành ETF đến nay, Bitcoin đã tăng từ 40.000 đô la lên khoảng 100.000 đô la, với 30-50 tỷ đô la đã được đổ vào thị trường. Để đạt 150.000 đô la, có thể cần một lượng vốn tương đương.
Ông ấy đã phân tích các nguồn tài chính có thể.
Quỹ chủ quyền: Trong thời gian ngắn, các quỹ chủ quyền ngoài Mỹ có thể khó tham gia quy mô lớn.
Chính phủ tiểu bang: Mỗi tiểu bang lớn có thể đóng góp khoảng 2 tỷ đô la, tổng cộng 50 tiểu bang có thể đóng góp từ 50 đến 100 tỷ đô la.
Dựa trên những phân tích này, Jason ước tính giá đỉnh tiềm năng của Bitcoin khoảng 150.000 đô la.
Sự thay đổi của chu kỳ thị trường
Jason cho rằng trong tương lai, chu kỳ thị trường vẫn sẽ tồn tại, nhưng sẽ không còn là bốn năm một lần một cách nghiêm ngặt. Với việc vốn dài hạn gia nhập, thị trường sẽ dần chuyển sang giống như chứng khoán Mỹ, và các loại tiền điện tử khác nhau có thể hình thành những câu chuyện và xu hướng độc lập, không còn tăng giảm đồng bộ với Bitcoin.
Ông dự đoán rằng trong tương lai có thể sẽ định nghĩa lại bản chất của token, cho phép các hoạt động như chia cổ tức và mua lại token, điều này sẽ khiến thị trường tiền điện tử trở nên giống như thị trường chứng khoán Mỹ, thể hiện đặc điểm "kẻ mạnh sẽ ngày càng mạnh".
Chiến lược chọn đồng tiền nhỏ
Đối với việc đầu tư vào các đồng tiền nhỏ, nguyên tắc của Jason là: trong xu hướng lớn, chỉ chọn các dự án mà mình biết đến người sáng lập. Anh đặc biệt chú ý đến những người sáng lập có khả năng tăng trưởng cao, dù là kiểu bán hàng hay tập trung vào phát triển thực tế, miễn là họ có thể liên tục mang lại nhận thức mới và thực sự thúc đẩy dự án, thì xứng đáng được quan tâm.
Học tập và phát triển liên tục
Jason khuyên đọc "Con đường ít người đi", cuốn sách này đã dạy anh cách đối mặt với sai lầm và học hỏi từ chúng. Về giao dịch, anh nhấn mạnh tầm quan trọng của thực hành, lặp đi lặp lại và xem xét lại, khuyên nên ghi lại lý do cho mỗi giao dịch và tích lũy kinh nghiệm liên tục.
Kết luận
Con đường đầu tư của Jason thể hiện sự chuyển mình từ Web2 sang Web3, kinh nghiệm và hiểu biết của anh ấy mang đến cho chúng ta những gợi ý quý giá. Dù là tập trung vào logic "tỉ lệ thâm nhập", hay lựa chọn các mục đầu tư đơn giản và dễ hiểu, đều phản ánh sự hiểu biết sâu sắc của anh ấy về thị trường. Trong thế giới tiền điện tử đang thay đổi nhanh chóng, việc duy trì khả năng học hỏi và thích nghi là vô cùng quan trọng.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
14 thích
Phần thưởng
14
8
Chia sẻ
Bình luận
0/400
GasFeeAssassin
· 16giờ trước
Mẹ nó 2020 không lên xe thì đợi cái gì?
Xem bản gốcTrả lời0
SingleForYears
· 17giờ trước
Trong thị trường tăng, thực sự đều là nhân tài cả.
Xem bản gốcTrả lời0
SerNgmi
· 08-05 12:40
3万左右 lên xe sẽ chơi!
Xem bản gốcTrả lời0
GasFeeVictim
· 08-05 12:39
chơi đùa với mọi người过đồ ngốc零 来咯
Xem bản gốcTrả lời0
StakeHouseDirector
· 08-05 12:36
thế giới tiền điện tử đồ ngốc thật nhiều còn không bằng năm đó nuôi heo
NDV đồng sáng lập Jason Huang: Chiến lược đầu tư Web3 và dự đoán đỉnh điểm của thị trường tăng
Cuộc trò chuyện với Jason Huang, đồng sáng lập NDV: Con đường đầu tư từ Web2 đến Web3
Sự chuyển mình từ Web2 đến All in Crypto
Jason từng làm việc tại các tổ chức nổi tiếng như Hua Xing Capital, Qiming Venture Partners, sau đó phụ trách đầu tư trong nước cho một văn phòng gia đình. Anh lần đầu tiếp xúc với tiền điện tử trong cơn sốt ICO năm 2017, nhưng lúc đó nhận thức còn hạn chế, chỉ kiếm được một ít lợi nhuận rồi rút lui.
Năm 2020, Jason bị ảnh hưởng bởi một nhà lãnh đạo tư tưởng trong ngành, bắt đầu xem xét lại thị trường tiền điện tử. Anh bị thu hút bởi logic "tỷ lệ thâm nhập": giống như tỷ lệ thâm nhập thương mại điện tử ở Trung Quốc từ 3% tăng lên 30% sau mười năm khi Alibaba niêm yết, tỷ lệ thâm nhập toàn cầu của tiền điện tử cũng có không gian tăng trưởng lớn.
Năm 2023, Jason đã thành lập quỹ của riêng mình là NDV. Ông đã gia nhập khi giá Bitcoin khoảng 29,000 USD, và trong khoảng 20 tháng qua, quỹ này đã đạt được lợi nhuận trên 4.3 lần, vượt trội hơn so với Bitcoin.
Chiến lược đầu tư: Đơn giản và hiệu quả
Chiến lược đầu tư của Jason tập trung vào "tỷ lệ thâm nhập của các tổ chức". Vào năm 2023, họ chủ yếu đầu tư vào GBTC, tận dụng mức chiết khấu của nó đối với Bitcoin để đạt được lợi nhuận vượt trội.
Sau khi ETF được phê duyệt, Jason bắt đầu suy nghĩ về động thái tiếp theo của các nhà đầu tư tổ chức. Ông cho rằng, các cổ phiếu liên quan đến tiền điện tử có thể trở thành điểm nóng đầu tư mới. Sau khi chọn lọc, họ đã chọn MSTR (MicroStrategy) làm mục tiêu đầu tư chính.
Lý do chọn MSTR rất đơn giản: Logic càng đơn giản, càng dễ tạo ra sự đồng thuận, đặc biệt là trong giai đoạn các nhà đầu tư tổ chức mới bắt đầu tiếp cận lĩnh vực tiền điện tử. So với các công ty như Coinbase cần phải phân tích cơ bản sâu sắc, hoặc các cổ phiếu khai thác dễ gây phân tâm, MSTR hấp dẫn hơn.
Thực tế đã chứng minh rằng hiệu suất của MSTR thực sự vượt trội hơn nhiều tài sản khác, bao gồm cả Nvidia và chính Bitcoin.
Hiểu logic đầu tư của vốn lớn
Jason cho rằng, "vốn lớn" bao gồm quỹ chủ quyền, công ty bảo hiểm, quỹ đại học, quỹ quyên góp và các loại quỹ đầu tư phòng hộ. Hiện tại, tỷ lệ thâm nhập của các tổ chức này trong lĩnh vực tiền điện tử vẫn chưa đạt đến một phần nghìn.
Các nhà đầu tư lớn thường chú trọng vào sự đơn giản dễ hiểu và tính thanh khoản cao. Do đó, trong giai đoạn hiện tại, lựa chọn đầu tư của họ chủ yếu tập trung vào Bitcoin hoặc một vài cổ phiếu liên quan, đặc biệt là những cổ phiếu có tính thanh khoản tốt thì càng dễ thu hút vốn lớn.
Logic đầu tư của Jason rất đơn giản: "Nơi nào có sự đồng thuận dễ hiểu và dễ lan truyền, nơi đó có thanh khoản tốt, nơi đó có khả năng thu hút vốn lớn." Điều này cũng giải thích tại sao XRP và SOL lại nhận được sự chú ý đặc biệt.
Đánh giá đỉnh của thị trường bò
Jason cho rằng, kể từ khi phát hành ETF đến nay, Bitcoin đã tăng từ 40.000 đô la lên khoảng 100.000 đô la, với 30-50 tỷ đô la đã được đổ vào thị trường. Để đạt 150.000 đô la, có thể cần một lượng vốn tương đương.
Ông ấy đã phân tích các nguồn tài chính có thể.
Dựa trên những phân tích này, Jason ước tính giá đỉnh tiềm năng của Bitcoin khoảng 150.000 đô la.
Sự thay đổi của chu kỳ thị trường
Jason cho rằng trong tương lai, chu kỳ thị trường vẫn sẽ tồn tại, nhưng sẽ không còn là bốn năm một lần một cách nghiêm ngặt. Với việc vốn dài hạn gia nhập, thị trường sẽ dần chuyển sang giống như chứng khoán Mỹ, và các loại tiền điện tử khác nhau có thể hình thành những câu chuyện và xu hướng độc lập, không còn tăng giảm đồng bộ với Bitcoin.
Ông dự đoán rằng trong tương lai có thể sẽ định nghĩa lại bản chất của token, cho phép các hoạt động như chia cổ tức và mua lại token, điều này sẽ khiến thị trường tiền điện tử trở nên giống như thị trường chứng khoán Mỹ, thể hiện đặc điểm "kẻ mạnh sẽ ngày càng mạnh".
Chiến lược chọn đồng tiền nhỏ
Đối với việc đầu tư vào các đồng tiền nhỏ, nguyên tắc của Jason là: trong xu hướng lớn, chỉ chọn các dự án mà mình biết đến người sáng lập. Anh đặc biệt chú ý đến những người sáng lập có khả năng tăng trưởng cao, dù là kiểu bán hàng hay tập trung vào phát triển thực tế, miễn là họ có thể liên tục mang lại nhận thức mới và thực sự thúc đẩy dự án, thì xứng đáng được quan tâm.
Học tập và phát triển liên tục
Jason khuyên đọc "Con đường ít người đi", cuốn sách này đã dạy anh cách đối mặt với sai lầm và học hỏi từ chúng. Về giao dịch, anh nhấn mạnh tầm quan trọng của thực hành, lặp đi lặp lại và xem xét lại, khuyên nên ghi lại lý do cho mỗi giao dịch và tích lũy kinh nghiệm liên tục.
Kết luận
Con đường đầu tư của Jason thể hiện sự chuyển mình từ Web2 sang Web3, kinh nghiệm và hiểu biết của anh ấy mang đến cho chúng ta những gợi ý quý giá. Dù là tập trung vào logic "tỉ lệ thâm nhập", hay lựa chọn các mục đầu tư đơn giản và dễ hiểu, đều phản ánh sự hiểu biết sâu sắc của anh ấy về thị trường. Trong thế giới tiền điện tử đang thay đổi nhanh chóng, việc duy trì khả năng học hỏi và thích nghi là vô cùng quan trọng.